第432章 心塞

    第432章：心塞

    宋玉鹏讲的第一个案例就让萧进头皮发麻。

    河北省监管部门在投诉举报核查中发现某证券营业部负责人违规买卖股票，虽然违法违规行为已过行政处罚追溯时效，但考虑其长期突破法律底线且对抗监管等行为性质恶劣，河北省监管部门对其采取认定为不适当人选的行政监管措施，从业人员所在营业部未能形成合规管理的法制环境，合规自查不实不细，敷衍塞责，反映出该营业部的内部管理薄弱，法制意识淡漠，最终对其出具警示函和罚单。

    罚单内容显示为：经查，2005年至2007年某人士在某证券营业部从业期间，违规操作他人账户进行股票交易，构成证券公司从业人员违规买卖股票行为，上述行为违反了2005年《证券法》第四十三条的规定，根据《证券公司董事、监事和高级管理人员任职资格监管办法》第五十三条第（八）项、第五十四条相关规定，河北监管部门决定对该人士采取认定为不适当人选的监管措施，自决定书作出之日起2年内不得担任证券公司董事、监事、高管人员和分支机构负责人。

    还有一份罚单显示，经查，还是该证券营业部个别从业人员长期违规买卖股票，且未能及时发现并有效防范上述行为，合规自查报告与实际情况严重不符，反映出该营业部内部管理薄弱，对股票异常交易情形缺乏有效监测，对从业人员违法违规行为失察失控，该营业部被出具警示函。

    再一个，还有一起某证券和基金从业人员因“老鼠仓”双双被罚的案例。

    某公募基金经理利用未公开信息向某证券从业人员荐股，该从业人员指导亲属从事交易。根据《证券投资基金法》《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》，监管部门对二人均作出行政处罚。

    监管部门称该案是首次公募基金经理因利用职务便利获取的未公开信息明示、暗示他人从事相关交易活动而被监管部门开出的罚单，也是证券从业人员因违反廉洁从业规定而被行政处罚。

    通知指出，辖区内证券期货经营机构及从业人员应引以为戒，守牢法律底线，强化廉洁意识，坚决杜绝泄露未公开信息和利用未公开信息交易。

    此外也有证券公司由于内控不健全被处罚。

    某证券公司在监管部门作出责令改正后，仍存在以下问题：

    一是内部控制制度不健全，仍未有效建立公司对经纪业务的法律风险防范和隔离机制，客户开发和客户管理没有形成科学规范的管理体系，相关内控机制未发挥作用，仍存在法律风险；二是公司部分内部控制制度仍未有效执行，合规人员配备不能适应公司发展需要，合规管理仍未覆盖业务的全链条。

    上述问题反映其整改意识薄弱，风险漏洞未及时堵塞，被监管部门采取责令改正并限制分配红利一年行政监管措施，要求：辖区内各证券期货经营机构应高度重视责令整改的时限和成效，尽快完善制度漏洞，阻塞业务风险，避免整改不力导致的风险蔓延。

    萧进听了这些，当真是有些怀疑，为啥宋玉鹏要今天讲这个案例，这是针对自己，还是在提醒自己？！

    萧进尽量做好表情管理，不动声色。

    而接下来，宋玉鹏又讲解了一个违规减持的案例、一个违规信息披露的案件，还有一个是操纵市场的案例。

    看似这三个案例与广大的证券从业人员没有啥关系，不过，这三件事，哪一件好像萧进都可以连得上。

    违规减持，要知道，萧进通过潮汐投资公司入股了青鸟数码，做好计划，两年之后可以减持，套取现金走人。

    除了萧进之外，青鸟数码的那些公司老将们，手中都有着数量不少的股份，他们比任何人都想着要获利走人，落袋为安，他们与萧进不同，萧进知道，在青鸟数码借壳上市之后的两年后，股价依旧喜人，但那些高管们可是不一样的，他们不知道未来的行情是如何的。

    青鸟数码上市之后，他们手中股票翻了十几倍，已经达到了他们的心理预期，因此，总是想着借着研究该如何尽快出来，甚至有相互之间的“君子协定”，即签订了一份，你把想要卖的股票私下里转给我，我给你钱，等到未来，你卖掉之后全都是我的这种操作。

    甚至有人主动找到了萧进，问他是否愿意。

    萧进当然是愿意，不过，这个交易环节的风险还是太大了，萧进只能是抱歉。

    这就是风险。

    随之而来的就是信息披露，还是拿青鸟数码举例子，刚才讲了，这些高管们想着法儿的要减持套现，也达成了私下交易，但你每个季度都要进行信息披露，这是作为公众公司的必须要履行的义务。

    那么私下的交易第一个是严令禁止的，另一个，实际的股东肯定是发生了变化，而且财务上也会有变化，对于这样的信息，不披露或者是假披露，这样一来对于投资者的判断就会出现误导，你让人家咋玩？！

    最后一个是操作市场，这在之前，萧进是不担心的，要担心也是应该由王翔他这样的大佬去担心。

    可是，自打自己打开了亿元规则，情况就发生变化了。

    要知道，目前很多的公司市值都是不高的，即小盘股，别说是一个亿了，就是几千万的买卖之下，都会大幅度影响股价走势的。

    前进投资的机构账户，这几天就由萧进在交易，他已经在刻意避免了交易单只股票，尽量做到分散投资，不要引起监管注意。

    但现在的800万资产还不多，未来要是真的到了亿元的规模，或者是将来自己再打开一个什么十亿规则，百亿规则的话，那么，操纵市场是不是就和自己有关了？

    再看处罚，除了罚款之外，还有一个最让萧进难受的，那就是市场禁入。

    大家不要以为，你禁入我一人，我可以再通过亲戚朋友的账户进行交易嘛，但是，显然低估了监管的决心，像以上的所有人员，都会成为重点监管，人家既然敢设定这样的规则，一定会有办法来收拾你的！

    今天这个合规培训，让萧进心塞！